中材科技股份有限公司公司债券 2025 年度受托管理事务报告 中材科技股份有限公司 （住所：江苏省南京市江宁科学园彤天路 99 号） 债券受托管理人 （住所：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼） 二〇二六年六月 重要声明 本报告依据《公司债券发行与交易管理办法》（以下简称《管理办法》） 《公司债券受托管理人执业行为准则》（以下简称《执业行为准则》）《公司 信用类债券信息披露管理办法》《证券交易所公司债券上市规则》（以下简称 “上市规则”）或《证券交易所公司债券挂牌转让规则》（以下简称“挂牌转 让规则”）、中材科技股份有限公司（以下简称“发行人”或“公司”）与中 信建投证券股份有限公司（以下简称“中信建投证券”或“受托管理人”）签 订的《债券受托管理协议》（以下简称“受托管理协议”）、相关信息披露文 件以及发行人提供的资料等，由受托管理人中信建投证券编制。中信建投证券 编制本报告所引用的财务数据，引自经中审众环会计师事务所（特殊普通合伙） 审计的 2025 年度财务报告和发行人出具的 2025 年年度报告。本报告其他内容 及信息均来源于中材科技股份有限公司提供的资料或说明，请投资人关注并独 立做出投资判断。 本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相 关事宜作出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为中信建投证券所 作的承诺或声明。在任何情况下，未经中信建投证券书面许可，不得将本报告 用作其他任何用途。 1 目 录 一、受托管理的公司债券（含企业债券）概况 ........................................................................... 3 二、受托管理人履职情况............................................................................................................... 4 三、发行人 2025 年度经营和财务状况 ......................................................................................... 5 四、募集资金使用及专项账户运作情况 ....................................................................................... 6 五、发行人偿债意愿和能力分析 ................................................................................................... 7 六、内外部增信机制、偿债保障措施执行情况及有效性分析 ................................................... 8 七、债券的本息偿付情况............................................................................................................... 9 八、募集说明书中约定的其他义务 ............................................................................................. 10 九、债券持有人会议召开的情况 ................................................................................................. 10 十、发行人出现重大事项的情况 ................................................................................................. 10 十一、与发行人偿债能力和增信措施有关的其他情况及受托管理人采取的应对措施及相应 成效 ................................................................................................................................................ 10 2 一、受托管理的公司债券（含企业债券）概况 由中信建投证券担任受托管理人、中材科技股份有限公司于 2025 年末前发 行且存续期超过一年的公司债券（含企业债券，不含已兑付债券）包括：24 中 材 K2、25 中材 K3（以下简称“各期债券”），具体情况见下表： 表：受托管理债券概况 债券代码 148852.SZ 524575.SZ 债券简称 24 中材 K2 25 中材 K3 债券名称 中材科技股份有限公司 2024 年面向专业投资者公开发行 科技创新公司债券(第一 期)(品种二) 中材科技股份有限公司 2025 年面向专业投资者公开发行 科技创新公司债券(第二 期)(品种一) 债券期限（年） 3 3 发行规模（亿元） 8.00 7.00 债券余额（亿元） 8.00 7.00 发行时初始票面利率 2.00% 1.98% 调整票面利率时间及调整后 票面利率情况（如发行人行 使票面利率调整权） 不适用 不适用 起息日 2024 年 8 月 7 日 2025 年 12 月 8 日 还本付息方式 本期债券采用单利计息，付 息频率为按年付息，到期一 次还本 本期债券采用单利计息，付 息频率为按年付息，到期一 次还本 报告期付息日 2025 年 8 月 7 日 无 担保方式 无担保 无担保 主体/债项评级 AAA/- AAA/- 报告期跟踪主体/债项评级 AAA/- AAA/- 3 二、受托管理人履职情况 2025 年度（以下简称“报告期”），受托管理人依据《管理办法》《执 业行为准则》、上市规则或挂牌转让规则和其他相关法律、法规、规范性文件 及自律规则的规定以及《受托管理协议》的约定，通过与发行人日常沟通、查 阅信披文件、关注公开市场信息及舆情、交易监测、回访等现场及非现场方式 手段，定期或不定期持续跟踪发行人的资信状况、信用风险状况、募集资金使 用情况、公司债券本息偿付情况、投资者权益保护机制及偿债保障措施实施情 况等，并督促发行人履行公司债券募集说明书、受托管理协议中所约定的义务， 积极行使债券受托管理人职责，维护债券持有人的合法权益。 报告期内，发行人发生重大事项。 受托管理人相应公告临时受托管理事务报告 2 次。具体情况如下： 重大事项 基本情况 受托管理人履职情况 信息披露情况 取消监事会 发行人取消监事会， 监事会职权由董事会 审计及法治建设委员 会行使 受托管理人通过监测 排查获知发行人发生 了该等重大事项，督 促发行人发布临时公 告，并及时发布临时 受托管理事务报告。 就此事项，受托管 理人已及时披露了 临时受托管理事务 报告 出售、转让资产 因公共利益建设项目 需要，根据国务院 《国有土地上房屋征 收与补偿条例》的相 关规定，苏州市姑苏 区人民政府决定对发 行人之全资子公司苏 州中材非金属矿工业 设计研究院有限公司 之全资子公司苏州非 金属矿工业设计研究 院有限公司位于苏州 市三香路 999 号的房 屋资产实施征收，国 有土地使用权同时收 回 受托管理人通过监测 排查获知发行人发生 了该等重大事项，督 促发行人发布临时公 告，并及时发布临时 受托管理事务报告。 就此事项，受托管 理人已及时披露了 临时受托管理事务 报告 报告期内，受托管理人持续跟踪监测公司债券的信用情况，并根据跟踪监 测结果及时开展主动信用管理、风险管理、风险处置等工作。 4 三、发行人 2025 年度经营和财务状况 （一）发行人 2025 年度经营情况 发行人主要经营范围为许可项目：建设工程施工；建筑智能化系统设计； 建设工程设计（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动， 具体经营项目以审批结果为准）一般项目：新材料技术研发；玻璃纤维及制品 制造；玻璃纤维及制品销售；高性能纤维及复合材料制造；高性能纤维及复合 材料销售；隔热和隔音材料制造；隔热和隔音材料销售；有色金属压延加工； 专用化学产品制造（不含危险化学品）；专用化学产品销售（不含危险化学 品）；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广；工 业工程设计服务；对外承包工程；特种设备销售；有色金属合金销售；机械设 备销售；工业自动控制系统装置销售；工业控制计算机及系统销售；水环境污 染防治服务；大气环境污染防治服务；技术进出口；货物进出口；进出口代理 （除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）。 发行人业务开展情况如下： 表：分业务板块收入成本情况 单位：亿元 业务板块 本期 毛利率 （%） 收入 上年同期 成本 毛利率 （%） 85.65 74.12 13.46 收入占 比 （%） 35.71 29.49 77.41 63.73 17.68 32.28 18.06 28.80 76.77 61.16 20.