证券代码：600408 证券简称：安泰集团 编号：临 2026-026 山西安泰集团股份有限公司 关于2026年度向特定对象发行A股股票摊薄即期回报 与填补回报措施及相关主体承诺的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 特别提示： 本公告中公司对财务指标的假设分析不构成公司的盈利预测，为应对即期回报被摊薄风险而制定的填补回报具体措施不等于对公司未来利润做出保证，投资者不应据此进行投资决策，投资者据此进行投资决策造成损失的，公司不承担赔偿责任，提请广大投资者注意。 根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作的意见》（国办发[2013]110 号）、《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》（国发[2014]17 号）和《关于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回报有关事项的指导意见》（证监会公告[2015]31 号）等规定的相关要求，为保障中小投资者知情权，维护中小投资者利益，山西安泰集团股份有限公司（以下简称“公司”）就本次向特定对象发行 A 股股票（以下简称“本次发行”）对摊薄即期回报的影响进行了认真分析测算，并制定了具体的填补措施，相关主体对公司填补回报措施能够得到切实履行做出了承诺，具体情况如下： 一、本次向特定对象发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响 （一）测算假设及前提 1、假设宏观经济环境、产业政策、行业发展趋势及公司经营情况等方面未发生重大变化。 2、假设本次发行于 2027 年 3 月实施完毕，该时间仅用于测算本次向特定对象 发行 A 股股票摊薄即期回报对主要财务指标的影响，最终以中国证监会发行注册后实际发行完成时间为准。 3、假设本次向特定对象发行 A 股股票募集资金总额为 68,800.00 万元，不 考虑发行费用的影响，以及募集资金运用对公司生产经营、财务状况（如营业收入、财务费用、投资收益）等的影响。 4、本次发行前公司总股本为 1,006,800,000 股，假设按照本次向特定对象 发行 A 股股票数量上限计算，本次向特定对象发行 A 股股票 302,040,000 股，发行 完成后公司总股本为 1,308,840,000 股。在预测公司总股本时，仅考虑本次向特定 对象发行 A 股股票的影响，不考虑其他因素导致股本发生的变化。 5、根据公司 2025 年年度报告，公司 2025 年归属于上市公司股东的净利润 为-29,972.46 万元，扣除非经常性损益后的归属于上市公司股东的净利润为 -29,876.96 万元。假设 2026 年度归属于母公司股东的净利润和扣除非经常性损益 后归属于母公司股东的净利润与 2025 年度持平，分别按以下三种情况进行测算： （1）公司 2027 年度归属于母公司股东的净利润及扣除非经常性损益后归属于 母公司股东的净利润与 2026 年度持平； （2）公司 2027 年度归属于母公司股东的净利润和扣除非经常性损益后归属于 母公司股东的净利润较 2026 年度增长 20%； （3）公司 2027 年度归属于母公司股东的净利润和扣除非经常性损益后归属于 母公司股东的净利润较 2026 年度减少 20%； 6、假设本次发行在预案公告日至发行日期间，公司不进行分红，不存在派息、 送红股、资本公积金转增股本等除权、除息事项。 7、未考虑其他非经常性损益、不可抗力因素对公司财务状况的影响。 上述假设仅为测算本次向特定对象发行 A 股股票对公司即期回报主要财务指 标的摊薄影响，不代表公司对 2027 年度经营情况及财务状况的判断，亦不构成 盈利预测。投资者不应据此进行投资决策，投资者据此进行投资决策造成损失的， 公司不承担赔偿责任。 （二）对公司主要财务指标的影响 基于上述假设，本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响测算如下： 2026 年度/ 发行前后比较（2027 年度/ 项目 2026年12月31日 2027 年 12 月 31 日） 本次发行前 本次发行后 期末总股本（万股） 100,680 100,680 130,884 假设情形一：2027 年度归属于上市公司股东的净利润和归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润较 2026 年度持平 归属于母公司所有者的净利润（万元） -29,972.46 -29,972.46 -29,972.46 扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的 -29,876.96 -29,876.96 -29,876.96 净利润（万元） 基本每股收益（元/股） -0.30 -0.30 -0.24 扣除非经常性损益后基本每股收益（元/股） -0.30 -0.30 -0.24 稀释每股收益（元/股） -0.30 -0.30 -0.24 扣除非经常性损益后稀释每股收益（元/股） -0.30 -0.30 -0.24 假设情形二：2027 年度归属于上市公司股东的净利润和归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润较 2026 年度相比降低 20% 归属于母公司所有者的净利润（万元） -29,972.46 -23,977.97 -23,977.97 扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的 -29,876.96 -23,901.57 -23,901.57 净利润（万元） 基本每股收益（元/股） -0.30 -0.24 -0.19 扣除非经常性损益后基本每股收益（元/股） -0.30 -0.24 -0.19 稀释每股收益（元/股） -0.30 -0.24 -0.19 扣除非经常性损益后稀释每股收益（元/股） -0.30 -0.24 -0.19 假设情形三：2027 年度归属于上市公司股东的净利润和归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润较 2026 年度相比增长 20% 归属于母公司所有者的净利润（万元） -29,972.46 -35,966.95 -35,966.95 扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的 -29,876.96 -35,852.35 -35,852.35 净利润（万元） 基本每股收益（元/股） -0.30 -0.36 -0.29 扣除非经常性损益后基本每股收益（元/股） -0.30 -0.36 -0.29 稀释每股收益（元/股） -0.30 -0.36 -0.29 扣除非经常性损益后稀释每股收益（元/股） -0.30 -0.36 -0.29 注：相关指标根据《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 9 号——净资产收益率和 每股收益的计算及披露》的有关规定进行计算。 根据上述测算，在完成本次发行后，公司股本规模以及净资产规模将会相应增加，但由于 募集资金产生效益需要一定时间，短期内每股收益等指标存在被摊薄的风险。 二、本次发行 A 股股票摊薄即期回报的风险提示 本次发行完成后，公司的总股本和净资产将会相应增加。但募集资金使用产生 效益需要一定周期，在公司总股本和净资产均增加的情况下，如果公司未来业务 规模和净利润未能产生相应幅度的增长，预计短期内公司每股收益和加权平均净 资产收益率等指标将出现一定幅度的下降，本次募集资金到位后股东即期回报存 在被摊薄的风险。 同时，公司在分析本次发行对即期回报的摊薄影响过程中，对 2026 年度归 属于母公司所有者的净利润、扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润 的假设分析并非公司的盈利预测，为应对即期回报被摊薄风险而制定的填补回报 具体措施不等于对公司未来利润作出保证，投资者不应据此进行投资决策。投资者 据此进行投资决策造成损失的，公司不承担赔偿责任。特别提醒投资