山高环能集团股份有限公司 收购报告书 上市公司：山高环能集团股份有限公司 上市地点：深圳证券交易所 股票简称：山高环能 股票代码：000803 收购人：山东高速黄河产业投资集团有限公司 住 所：济南市历城区浩岳财富中心327号 通讯地址：山东省济南市历城区港沟街道旅游路11777号智能交通产业园 信息披露义务人一：山高光伏电力发展有限公司 住 所：北京市朝阳区望京东园七区18号楼5层501 通讯地址：北京市朝阳区望京东园七区18号楼5层501 信息披露义务人二：北京日信嘉锐投资管理有限公司-日信嘉锐红牛壹号私募股权投资基金 住 所：北京市东城区灯市口大街33号7层708-17 通讯地址：北京市东城区灯市口大街33号7层708-17 信息披露义务人三：福州山高禹阳创业投资合伙企业（有限合伙） 住 所：福州市马尾区亭江镇长洋路1号亭江科教大楼691室（自贸试验区 内） 通讯地址：福州市马尾区亭江镇长洋路1号亭江科教大楼691室（自贸试验区内） 二〇二六年十月十六日 收购人声明 本声明的相关用语与本报告书“释义”中的相关用语具有相同含义。 一、本报告书系依据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市公司收购管理办法》《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第16号——上市公司收购报告书》等相关法律法规编写。 二、依据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市公司收购管理办法》《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第16号——上市公司收购报告书》的规定，本报告书已全面披露了收购人及相关信息披露义务人在山高环能集团股份有限公司拥有权益的股份。 截至本报告书签署日，除本报告书披露的持股信息外，收购人及相关信息披露义务人没有通过任何其他方式在山高环能集团股份有限公司拥有权益。 三、收购人及相关信息披露义务人签署本报告书已获得必要的授权和批准，其履行亦不违反收购人章程或内部规则中的任何条款，或与之相冲突。 四、按照本次向特定对象发行股票数量计算，本次向特定对象发行完成后，收购人及相关信息披露义务人持有山高环能的权益将超过上市公司已发行股份的30%，触发要约收购义务。 根据《上市公司收购管理办法》第六十三条的规定，经上市公司股东会非关联股东批准，投资者取得上市公司向其发行的新股，导致其在该公司拥有权益的股份超过该公司已发行股份的30%，投资者承诺3年内不转让本次向其发行的新股，且公司股东会同意投资者免于发出要约，投资者可以免于发出要约。 山高产投已承诺三十六个月内不转让本次交易中上市公司向其发行的新股，且上市公司2025年第一次临时股东大会非关联股东已批准本次交易并同意豁免收购人要约收购义务，收购人可免于以要约方式增持上市公司股份。本次收购符合免于发出要约的情形。 五、本次收购涉及的向特定对象发行股票事项已经上市公司董事会、山高产投董事会及上市公司股东大会审议通过、深圳证券交易所审核通过，并已经中国证监会作出同意注册的决定。 六、本次收购是根据本报告书所载明的资料进行的。除收购人和所聘请的专业机构外，没有委托或者授权任何其他人提供未在本报告书中列载的信息和对本报告书做出任何解释或者说明。 七、收购人及相关信息披露义务人承诺本报告书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担法律责任。 目 录 释 义...... 6 第一节 收购人介绍...... 7 第二节 收购决定及收购目的...... 18 第三节 收购方式...... 21 第四节 资金来源...... 30 第五节 免于发出要约的情况...... 31 第六节 后续计划...... 33 第七节 对上市公司的影响分析...... 35 第八节 与上市公司之间的重大交易...... 42 第九节 前六个月内买卖上市交易股份的情况...... 43 第十节 收购人及信息披露义务人的财务资料...... 45 第十一节 其他重大事项...... 61 第十二节 备查文件...... 62 附表：收购报告书...... 69 释 义 在本报告书中，除非文义载明，以下简称具有如下含义： 公司、上市公司、山高环能 指 山高环能集团股份有限公司 收购人、山高产投、产业投资 指 山东高速黄河产业投资集团有限公司，曾用名为山东高 公司 速产业投资有限公司 本报告书 指 山高环能集团股份有限公司收购报告书 本次收购、本次发行、本次向 指 山高产投认购上市公司发行的新股，认购股数为特定对象发行股票、本次交易 108,808,833股，认购金额为652,852,998.00元 山高光伏 指 山高光伏电力发展有限公司 红牛壹号基金 指 北京日信嘉锐投资管理有限公司-日信嘉锐红牛壹号私募 股权投资基金 山高禹阳 指 福州山高禹阳创业投资合伙企业（有限合伙） 山高产投、山高光伏、红牛壹号基金、山高禹阳，其中山 高产投和山高光伏均为公司实际控制人控制的企业，红牛 收购人及相关信息披露义务人 指 壹号基金、山高禹阳系山高光伏一致行动人，山高产投为 收购人，按照《上市公司收购管理办法》的规定，山高光 伏、红牛壹号基金、山高禹阳为同一主体控制的信息披露 义务人 山高新能源 指 山高新能源集团有限公司，曾用名为北控清洁能源集团 有限公司，港股股票代码为01250.HK 山东高速集团 指 山东高速集团有限公司 山东省国资委 指 山东省人民政府国有资产监督管理委员会 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 《收购办法》《收购管理办法》 指 《上市公司收购管理办法》 股东会、股东大会 指 山高环能集团股份有限公司股东会、股东大会 董事会 指 山高环能集团股份有限公司董事会 最近三年 指 2023年度、2024年度及2025年度 元、万元 指 人民币元、万元 本报告书中所引用的财务数据和财务指标，如无特殊说明，指合并报表口径的财务数据和根据该类财务数据计算的财务指标。 本报告书中部分合计数与各明细数直接相加之和在尾数上如有差异，这些差异是由于四舍五入造成的。 第一节 收购人介绍 一、收购人及信息披露义务人基本情况 （一）山高产投 公司名称 山东高速黄河产业投资集团有限公司 注册地址 济南市历城区浩岳财富中心327号 法定代表人 邹泰 注册资本 300,000.00万元 统一社会信 91370000MA3T3GFX4P 用代码 公司类型 有限责任公司（非自然人投资或控股的法人独资） 股权投资；创业投资；以自有资金从事投资活动；商务信息咨询（不含投资 类咨询）；土地整治服务；土地调查评估服务；土地登记代理服务；土地储 备管理服务；土地使用权租赁；物业管理；商务代理代办服务；房地产评估； 房地产咨询；非居住房地产租赁；自有房地产经营活动；住房租赁；建筑材 经营范围 料销售；餐饮管理；酒店管理；教育咨询服务（不含涉许可审批的教育培训 活动）；园区管理服务；企业管理；企业管理咨询；信息咨询服务（不含许 可类信息咨询服务）；社会经济咨询服务；经济贸易咨询；市场营销策划； 市场调查；工程管理服务；旅游业务；房地产开发经营；房屋建筑和市政基 础设施项目工程总承包；各类工程建设活动。（依法须经批准的项目，经相 关部门批准后方可开展经营活动） 营业期限 2020年5月20日至无固定期限 股东情况 山东高速集团（100%） 通讯地址 山东省济南市历城区港沟街道旅游路11777号智能交通产业园 联系电话 0531-62328865